أي شخص يرغب في الاستثمار في المعادن النفيسة يواجه خيارات: الذهب و الفضة أو البلاتين أو هل تفضل البلاديوم أو الروديوم؟ هناك العديد من الطرق للاستثمار في المعادن الثمينة. ستتعلم في هذا الدليل، من بين أشياء أخرى، ما يجب أن تبحث عنه عند إجراء عملية شراء، ومزايا وعيوب الاستثمار في الذهب والفضة أو البلاتين.
كان الاستثمار في المعادن النفيسة من أكثر الطرق ضمانًا للحفاظ على قيمة ثروتك لعدة قرون. خاصة في أوقات الأزمات، لم تحافظ المعادن الثمينة على قوتها الشرائية فحسب، بل عملت أيضًا كوسيلة دفع موثوقة ومقاومة للتضخم.
حتى إذا كانت هناك أشكال أخرى من الاستثمار بسهولة ويسر في الأصول العقارية، مثل الأدوات المالية مثل الأسهم أو الصناديق العقارية، فإن المعادن الثمينة تحظى دائمًا باهتمام كبير بين المستثمرين.
يفضل المستثمرون الاستثمار في الذهب والفضة. بفضل مقاومتها للتآكل والأكسدة، تم استخدامها كوسيلة للدفع لعدة قرون.
من غير المعروف جيدًا أن معادن البلاتين تنتمي أيضًا إلى مجموعة المعادن الثمينة. يتم تضمين ما مجموعه ثمانية معادن:
- ذهب
- فضة
- الروثينيوم
- الروديوم
- البلاديوم
- الأوزميوم
- إيريديوم
- البلاتين
ومع ذلك، فإن الذهب والفضة والبلاتين والبلاديوم والروديوم فقط هم الذين أثبتوا أنفسهم كمعادن استثمارية. فهي ليست متاحة بسهولة أكبر فحسب، بل إنها الأفضل أيضًا للمعالجة. مع هذه البدائل الخمسة، من السهل الاستثمار في المعادن الثمينة وفي نفس الوقت بناء محفظة متنوعة.
للاستثمار المادي في المعادن الثمينة، يمكن للمستثمرين الاختيار من بين سبائك السبائك وعملات السبائك المصنوعة من الذهب والفضة والبلاتين والبلاديوم بفئات مختلفة.
تعتبر قضبان المعادن الثمينة الخيار الأكثر فعالية من حيث التكلفة. هنا يقترب سعر الشراء من القيمة المادية الفعلية للمعدن الثمين. نظرًا لأن إنتاج العملات المعدنية أكثر تكلفة، على سبيل المثال بسبب النقش، يتم بيعها بعلاوة أعلى على القيمة المادية.
يمكن حتى تسعير عملات التجميع أعلى من ذلك بكثير، اعتمادًا على مدى ندرة القطع ومرغوبتها.
كيفية تخزين الذهب والفضة
إذا كنت ترغب في الاستثمار في كمية أكبر من المعادن الثمينة، فسوف تصل بسرعة إلى حدود التخزين. يعد الاحتفاظ بها في صندوق ودائع آمن في أحد البنوك أكثر أمانًا من منزلك أو حديقتك.
في الأوقات التي لم تعد فيها البنوك تقدم صناديق ودائع آمنة أو تعرضها فقط بسعر باهظ لأسباب تتعلق بالتكلفة، فهناك بدائل لحسن الحظ. على سبيل المثال، تعرض بعض البنوك عهدة الذهب والفضة والبلاتين في الحفظ. مثل الأوراق المالية، يتم تخزين المعادن الثمينة التي تم شراؤها أو تسليمها من قبل عملائك في عهدة جماعية ويتم حجز العناصر المقابلة في حساب الوصاية الخاص بالعميل. يظل المستثمرون مالكين ويمكنهم حتى تسليم ممتلكاتهم لهم في أي وقت.
يمكنك أيضًا تخزين المعادن الثمينة بشكل مستقل عن البنوك. على سبيل المثال، تخصصت مجموعة SOLIT Group في حماية الأصول بقيم حقيقية وتقدم لعملائها الوصاية الفردية مع شركة Brink’san الرائدة في السوق العالمية.
التداول في المعادن النفيسة – متطلبات أكثر صرامة
لا يزال العديد من المستثمرين يفضلون المعاملات التي تتم خارج البورصة، أي شراء الذهب والفضة المادي نقدًا من البنك. كان من الممكن تنفيذ ذلك بشكل مجهول الهوية بالكامل منذ أكثر من 20 عامًا، ولكن تم رفع عتبة تحديد الهوية تدريجياً.
حتى بداية عام 2017، كان لا يزال بإمكانك شراء معادن ثمينة بقيمة أقل من 15,000 دولار دون الكشف عن هويتك، ثم تم تخفيض حد التعريف إلى 10,000 دولار.
منذ كانون الثاني (يناير) 2020، أصبح الالتزام بتحديد الهوية قائمًا لمبالغ تبلغ 2000 دولار أو أكثر. يجب على التجار بالفعل توثيق البيانات الشخصية للمشتري بهذه القيمة.
التداول في المعادن النفيسة – الذهب
الذهب هو أكثر متاجر القيمة ديمومة في العالم، وعلى عكس النقود الورقية، فقد حافظ بشكل موثوق على قوته الشرائية خلال أوقات الأزمات الماضية. اتخذ التوسع العالمي في عرض النقود بعدًا جديدًا بسبب برامج الإنقاذ التي وضعتها البنوك المركزية والحكومات مما أدى إلى ارتفاع سعر المعدن الأصفر الثمين.
في مقالتنا الاستثمار في الذهب يمكنك معرفة المزيد عن تطور سعر الذهب وما يجب الانتباه إليه عند الشراء.
زاد إجمالي أصول بنك الاحتياطي الفيدرالي بنسبة 50 في المائة تقريبًا في أبريل 2020 وحده. على الرغم من أن البنوك المركزية يمكنها زيادة حجم النقود الورقية إلى أجل غير مسمى، إلا أن إنتاج الذهب العالمي لا يمكنه ذلك. هذا يجعل الذهب لا يهزم كمخزن للقيمة. نظرًا لأن نهاية السياسة النقدية التوسعية ليست في الأفق، يجب أن تستمر أسعار الذهب في الارتفاع على المدى الطويل.
بعد الأزمة المالية، هدد الذهب بالانزلاق إلى التفاهة، وكان النقاد قد أعلنوا بالفعل موت المعدن الأصفر الثمين. لكن هذا تغير الآن. في عام 2020، وصل سعر الذهب إلى أعلى مستوى له على الإطلاق. وربما لم ينته ارتفاع الذهب بعد. حتى إذا تذبذب سعر الذهب، يجب استخدام الذهب بشكل أساسي لأغراض التحوط وليس كمصدر للدخل.
نوصي باستثمار حوالي 10 إلى 15 بالمائة من أصولك في الذهب والفضة والمعادن الثمينة الأخرى مثل البلاتين من أجل تحقيق تأثير تنويع جيد.
خمسة أسباب وجيهة للتداول في الذهب
- زيادة فقدان الثقة في نظام النقود الورقية.
- على عكس النقود الورقية، لا يمكن مضاعفة الذهب حسب الرغبة.
- المديونية المفرطة في جميع أنحاء العالم والزيادة غير المنضبطة في الأموال.
- غالبًا ما يكون أداء الذهب والفضة عكسيًا بالنسبة لفئات الأصول الأخرى.
- احتفظ المعدن الثمين دائمًا بقوته الشرائية في الماضي وهو مخزن للقيمة ووسيلة للدفع في نفس الوقت.
ما هي العملات الذهبية والسبائك الذهبية الموجودة؟
الطريقة الأكثر شيوعًا للاستثمار في المعادن الثمينة هي بناء يد شخصية من الذهب المادي. في حالة الشك، يتوفر هذا في أي وقت وعلى الفور. عند شراء معادن ثمينة، يمكن للمستثمرين الاختيار بين السبائك والعملات من مختلف الفئات.
بالإضافة إلى ذلك، يجب أن يكون الشريط مصدقًا عليه من بورصة لندن للسلع LBMA، حتى لا تضطر إلى قبول أي خصومات عند البيع. السعر يعتمد على الوزن. يُعطى عادةً بالجرام ويتراوح من 1 جرام إلى حوالي 12.5 كيلوجرامًا.
إذا كنت ترغب في تأمين أصولك بالذهب، فيجب أن تلاحظ أن الطوائف الصغيرة أغلى نسبيًا. يمكن أن يصل نطاق البيع والشراء إلى 30 في المائة ؛ وكلما كانت الفئة أكبر، كانت أضيق.
تأتي العملات الذهبية أيضًا في فئات مختلفة. يتم تحديد وزنها بالأوقية، والأوقية الواحدة تعادل 31.1 جرامًا. الشيء المميز في العملات الذهبية هو أنه يمكن لكل دولة إصدار عملات معدنية خاصة بها. تمت الموافقة عليها رسميًا كوسيلة للدفع، ولكن فقط في البلد المعني وبمقدار قيمتها الاسمية.
هذا أقل بكثير من قيمتها المادية، وهذا هو السبب في أنه من الأفضل عدم الدفع معهم في العمل. المعترف بها دوليًا، على سبيل المثال، Krugerrand (إفريقيا)، Eagle (الولايات المتحدة الأمريكية)، MapleLeaf (كندا)، بريتانيا (إنجلترا)، Kangaroo (أستراليا)، Philharmonic (النمسا). يتم إنتاجها في إصدار غير محدود وعلى مر السنين بنفس الفكرة الاستثمارية، وليس لها قيمة جامع وبالتالي فهي مناسبة تمامًا للاستثمارات المالية. وتسمى أيضًا عملات السبائك.
الأمر نفسه ينطبق على العملات المعدنية: فكلما كانت الفئة أصغر، زاد علاوة السعر وهامش التداول. تعتمد علاوة السعر أيضًا على بلد منشأ العملات. إنه أصغر أنواع الكنغر الأسترالي.
تداول في المعادن النفيسة – الفضة
تُقدّر الفضة أيضًا كمخزن ذي قيمة وتحظى بشعبية خاصة لدى المستثمرين من القطاع الخاص بسبب صغر حجمها. ومع ذلك، نظرًا لأن الطلب الصناعي يمثل أكثر من نصف إجمالي الطلب على الفضة، يمكن أن يتقلب سعر الفضة مع التطورات الاقتصادية أكثر من الذهب. هنا يبلغ الطلب على الأغراض الصناعية 10-15 بالمائة فقط.
على المدى الطويل، يتطور سعر الفضة بما يتماشى مع سعر الذهب. ومع ذلك، يجب أن يكون المستثمرون مستعدين لتقلبات أعلى، وقبل كل شيء، ارتباط أعلى مع أسواق الأسهم.
بسبب النطاق الأعلى للتقلبات تقليديًا، يحب المستثمرون الموجهون للعائد أيضًا الأخ الأصغر للذهب.
خمسة أسباب وجيهة للتدول في الفضة
- الاستثمار البديل لتنويع الثروة.
- سعر أقل وأكثر قابلية للإدارة من الذهب.
- زيادة فقدان الثقة في نظام النقود الورقية.
- على عكس النقود الورقية، لا يمكن مضاعفة الفضة حسب الرغبة.
- فرص السعر الإضافية (والمخاطر) بسبب ارتفاع الطلب الاقتصادي.
العملات الفضية والسبائك الفضية
يفضل العديد من المستثمرين الاستثمار في العملات الفضية بدلاً من السبائك الفضية، مع العديد من الأشكال المنقوشة الجميلة التي تبدو أفضل من السبائك الفضية. يُعطى وزنهم عادةً بالأوقية، أي ما يعادل 31.1 جرامًا. الحجم الكلاسيكي للعملات الفضية هو أونصة واحدة، وقيمتها أقل بقليل من 21 يورو. تتوفر أيضًا فئات أصغر من 1/10 أونصة إلى 100 أونصة و 15 كيلوغرامًا أيضًا.
كما هو الحال مع العملات الذهبية، فإن تنوع العملات المعدنية مرتفع أيضًا. ومن أشهر هذه العملات النسر الأمريكي وعملة كوكابورا الأسترالية وعملة مابل ليف الكندية وأوركسترا فيينا الفيلهارمونية والآن أيضًا النسخة الفضية من كروجراند المشهورة. وهي مناسبة أيضًا للمبتدئين، ولكن يجب شراؤها كإصدارات جديدة لتجنب الزيادة المحتملة في قيمة المجمع.
أي شخص مهتم بقيمة الفضة النقية أفضل حالًا مع السبائك الفضية. هنا يقترب سعر الشراء من القيمة المادية مقارنة بالعملات المعدنية، حيث تنشأ تكاليف سك النقود.
نصيحتنا: على الرغم من تداولها بعلاوة أعلى من العملات المعدنية، إلا أن عملية الشراء لا تزال جديرة بالاهتمام لأنها تتمتع بامتيازات ضريبية بفضل ميزة خاصة تُعرف باسم الضرائب التفاضلية.
يمكن فصل الوحدات الأصغر عن اللوحات الفضية. يتمتع القائمون على تخطيط الأزمات بفرصة شراء وحدات كبيرة يمكن تحويلها إلى وحدات تجارية أكثر قابلية للإدارة.
تداول الذهب والفضة – الخاتمة
هناك بعض الأشياء التي يجب مراعاتها عند الاستثمار في المعادن الثمينة. من الاختيار الصحيح للمعدن إلى الضرائب ومتطلبات تحديد الهوية إلى قرار المعالجة.
بشكل عام، كمستثمر، يجب أن تسأل نفسك عن مدى استعدادك لتحمل المخاطر وما هي خيارات التخزين المتوفرة لديك. وبالتالي، فإن اختيار المعدن الثمين هو مسألة تنويع. كمبدأ توجيهي، 10 إلى 15 في المائة من الأصول مناسبة.
